[인사이트코리아=장원수 기자] IBK투자증권은 13일 DL이앤씨에 대해 2024년 호실적을 기대한다고 전했다.

조정현 IBK투자증권 연구원은 “DL이앤씨의 2024년 연결기준 매출액은 전년 동기대비 12.8% 늘어난 8조8861억원, 영업이익은 59.6% 증가한 5509억원을 추정한다”며 “내년 실적은 플랜트 사업부 주도로 이익 성장을 전망한다”고 밝혔다.

조정현 연구원은 “DL이앤씨의 3분기 플랜트 부문 수주 잔고는 5조1000억원으로 2017년 2분기 이후 처음으로 5조원 대를 회복했다”며 “이에 따라, 2024년은 주요 수주성과인 울산 S-Oil 샤힌(Shaheen) 프로젝트의 공사 진행률 상승과 함께 플랜트 사업부의 본격적인 매출 증가로 마진개선 효과를 기대한다”고 설명했다.

조 연구원은 “주택사업부는 아쉬운 성과를 기록할 것으로 전망한다”며 “DL이앤씨의 별도기준 누계 착공은 2133세대, DL건설은 0세대로 착공 실적이 부진한 상황”이라고 지적했다.

그는 “다만, DL이앤씨는 부동산 PF정상화 펀드에 출자하고 있는 만큼, 부동산 시장이 정상화되는 시점에 본격적인 자체사업기회를 확보할 수 있다”고 언급했다.

그는 “DL이앤씨의 목표주가는 추정치 2024년 예상 주당순이익(BPS) 11만5757원에 주가순자산비율(P/B) 0.43배 적용한 5만원을 제시한다”며 “DL이앤씨의 실적 개선 방향성은 변함이 없으므로, 추가적인 플랜트 수주 소식을 눈여겨 볼 필요가 있다”고 말했다.

그는 “2024년 1월 발표될 주주환원 및 투자계획은 자기자본이익률(ROE) 개선 여부에 따라, DL이앤씨 주가의 추세적인 재평가를 이끌어 낼 것으로 기대한다”고 전망했다.